netflix se está alejando de un acuerdo para comprar Warner Bros. Discovery activos de estudio y transmisión después de que la junta de WBD considerara el jueves una oferta revisada por Skydance suprema ser una oferta superior.
A principios de esta semana, Paramount elevó su oferta para comprar la totalidad de WBD a 31 dólares por acción, frente a 30 dólares por acción, todo en efectivo. Fue la última enmienda a las múltiples ofertas de Paramount en los últimos meses, y desde que avanzó con una oferta hostil para comprar la compañía, y ahora ha desbancado un acuerdo entre WBD y Netflix para vender los negocios de estudio y streaming de la compañía de medios heredada por 27,75 dólares por acción.
La semana pasada, Netflix concedió a WBD una exención de siete días para volver a comprometerse con Paramount, lo que resultó en una oferta más alta. La oferta de Paramount se refiere a la totalidad de WBD, incluidas sus redes de televisión de pago, como CNN, TBS y TNT.
Netflix tuvo cuatro días hábiles para realizar cambios a su propia propuesta a la luz de la oferta superior de Paramount, dijo el jueves la junta del WBD en un comunicado.
En cambio, la decisión del gigante del streaming de retirarse pone un punto final a una saga prolongada en la que se modificaron las ofertas de ambos postores.
«Netflix es una gran compañía y durante todo este proceso Ted, Greg, Spence y todos los presentes han sido socios extraordinarios para nosotros. Les deseamos lo mejor en el futuro», dijo el director ejecutivo de WBD, David Zaslav, en un comunicado, refiriéndose a los codirectores ejecutivos de Netflix, Ted Sarandos y Greg Peters, y al director financiero Spencer Neumann. «Una vez que nuestra Junta vote para adoptar el acuerdo de fusión de Paramount, creará un valor tremendo para nuestros accionistas. Estamos entusiasmados con el potencial de una combinación de Paramount Skydance y Warner Bros. Discovery y estamos ansiosos por comenzar a trabajar juntos contando las historias que mueven al mundo».
Las acciones de Netflix subieron un 10% en las operaciones extendidas del jueves, mientras que las acciones de Paramount ganaron un 5%. Las acciones de Warner Bros. Discovery cayeron un 2%.
«La transacción que negociamos habría creado valor para los accionistas con un camino claro hacia la aprobación regulatoria», dijeron Sarandos y Peters en un comunicado. «Sin embargo, siempre hemos sido disciplinados y, al precio requerido para igualar la última oferta de Paramount Skydance, el acuerdo ya no es financieramente atractivo, por lo que nos negamos a igualar la oferta de Paramount Skydance».
La última oferta de Paramount incluía una tarifa de separación de 7 mil millones de dólares en caso de que la fusión propuesta no obtenga la aprobación regulatoria. La compañía también acordó pagar la tarifa de ruptura de 2.800 millones de dólares que WBD le debería a Netflix si ese acuerdo no se concretaba.
Sarandos le dijo a Julia Boorstin de CNBC en una entrevista la semana pasada que Netflix concedió a WBD la exención para reabrir las conversaciones de Paramount con el fin de dar claridad a los accionistas.
«Paramount había estado haciendo mucho ruido, inundando la zona con confusión para los accionistas… incluyendo flotar todas estas ofertas hipotéticas y hablar directamente con los accionistas y pasar por alto la junta directiva de Warner Bros. Discovery», dijo Sarandos en ese momento. «Así que les hemos dado la oportunidad de darles a esos accionistas exactamente lo que merecen, que es total claridad y certeza».
Sin embargo, Sarandos no había comentado si Netflix aumentaría su propia oferta para igualar una oferta revisada de Paramount.
Y el jueves, Sarandos asistió a reuniones en la Casa Blanca para discutir la posible alianza.
«Warner Bros. es una organización de clase mundial y queremos agradecer a David Zaslav, Gunnar Wiedenfels, Bruce Campbell, Brad Singer y la Junta de WBD por llevar a cabo un proceso justo y riguroso», dijeron los codirectores ejecutivos de Netflix en su comunicado.
«Creemos que habríamos sido fuertes administradores de Warner Bros.» marcas icónicas, y que nuestro acuerdo habría fortalecido la industria del entretenimiento y preservado y creado más empleos de producción en los EE. UU.», dijeron. «Pero esta transacción siempre fue algo ‘bueno’ al precio correcto, no algo ‘imprescindible’ a cualquier precio».
