Los préstamos con tarjetas de crédito en el Reino Unido aumentan al ritmo anual más rápido en casi dos años | Préstamo y deuda

El endeudamiento con tarjetas de crédito aumentó a la tasa anual más rápida en casi dos años en noviembre, según el Banco de Inglaterra, a medida que los hogares se endeudaron para financiar el creciente costo de la Navidad.

En una instantánea que cubre el mes del tan esperado presupuesto de otoño de Rachel Reeves, el banco central dijo que los individuos pidieron prestados £2.100 millones adicionales en crédito al consumo, frente a un aumento de £1.700 millones en octubre.

El endeudamiento neto a través de tarjetas de crédito fue de mil millones de libras, frente a los 700 millones de libras del mes anterior. El endeudamiento mediante otras formas de crédito al consumo –incluida la financiación de concesionarios de automóviles y préstamos personales– aumentó en 100 millones de libras, hasta 1.100 millones de libras.

El crecimiento anual del endeudamiento con tarjetas de crédito aumentó del 10,9% en octubre al 12,1% en noviembre, la tasa más alta desde enero de 2024.

Los expertos dijeron que las cifras podrían reflejar que la gente pide más préstamos en el crítico período de compras previo a Navidad, a medida que los hogares se ven bajo una presión cada vez mayor por el creciente costo de vida.

Simon Trevethick, de la organización benéfica de deuda StepChange, dijo: “Para muchos hogares, el aumento del endeudamiento de crédito al consumo en noviembre puede reflejar la realidad de que los costos cotidianos se están volviendo más difíciles de manejar sin recurrir al crédito.

«El aumento también podría indicar que la gente pide más préstamos en preparación para el período festivo; nuestra propia encuesta encontró que 14 millones de personas tendrían dificultades para afrontar la Navidad».

Si bien la tasa de inflación anual del Reino Unido ha vuelto a caer al 3,2%, todavía está por encima del objetivo oficial del 2% y los precios siguen siendo significativamente más altos que en los últimos años. Los consumidores también pagaron más por las delicias festivas en comparación con el año pasado, tras un fuerte aumento de los precios de los alimentos.

Cifras separadas del British Retail Consortium (BRC) muestran que la tasa anual de inflación de los precios de las tiendas aumentó al 0,7% en diciembre, desde el 0,6% en noviembre.

El aumento fue impulsado por un aumento de la inflación de los precios de los alimentos al 3,3%, frente al 3% en noviembre. Esto se vio compensado por una caída de los precios no alimentarios, que cayeron un 0,6% en comparación con el mismo mes del año anterior, en medio de fuertes descuentos por parte de los minoristas.

Helen Dickinson, directora ejecutiva de BRC, dijo: “Los compradores todavía encontraron mucho valor en muchos productos básicos navideños, como verduras, quesos y alcohol, lo que ayudó a los hogares a disfrutar de la temporada festiva.

«Las promociones también se generalizaron en categorías de regalos populares, incluidos juguetes, libros y entretenimiento en el hogar».

Los consumidores británicos se habían mostrado reacios a gastar a finales de 2025 en medio de una intensa especulación sobre aumentos de impuestos en el presupuesto de la canciller. Las cifras oficiales muestran que los volúmenes de ventas minoristas cayeron inesperadamente un 0,1% en noviembre. Un estudio realizado por el grupo contable KPMG también encontró que las preocupaciones sobre la salud de la economía estaban frenando a los consumidores.

Los economistas dijeron que el crecimiento del crédito al consumo podría indicar un aumento temprano en la confianza entre los hogares para utilizar el endeudamiento para financiar su gasto. Sin embargo, los hogares aumentaron sus depósitos en bancos y sociedades de construcción en 8.100 millones de libras adicionales en noviembre, frente a 6.700 millones de libras en octubre.

Como reflejo de una desaceleración previa al presupuesto en el mercado inmobiliario del Reino Unido, las aprobaciones netas de hipotecas para la compra de viviendas cayeron en 500 a 64.500 en noviembre.

Alex Kerr, economista británico de la consultora Capital Economics, dijo que el aumento de los depósitos bancarios podría reflejar que la gente está reorganizando sus finanzas en previsión de cambios impositivos en el presupuesto de Reeves. Sin embargo, el aumento fue mucho menor que el aumento de 20.200 millones de libras en los depósitos en octubre de 2024, antes del primer presupuesto de otoño del canciller.

«Eso sugiere que el nerviosismo por los próximos aumentos de impuestos no disuadió a los consumidores de pedir prestado en noviembre», dijo Kerr. «En general, la publicación de hoy se suma a la evidencia de que la especulación sobre los aumentos de impuestos antes del presupuesto de noviembre no influyó demasiado en las decisiones de gasto de los hogares. Esto también sugiere que no hay mucho margen para un repunte en el gasto de los consumidores en 2026».